Küresel kütük piyasasına bakış: Asya’da yukarı yönlü hareket ve güçlü görünüm sürüyor, Türkiye’de düşüş görüldü

Küresel kütük piyasasında bu hafta iki farklı fiyat trendi gözlendi. Asya’da görünüm, fiyatlar, bağlantılar ve beklentiler genel olarak olumlu oldu ve çoğu alıcı bir sonraki satış döneminde fiyatların yükseleceği beklentisiyle Çin Yeni Yılı tatili öncesinde piyasadan çekildi. Ancak Türkiye’de hurda fiyatlarının düşmesinin ardından hem yerel hem de ithal kütük teklifleri geriledi. Piyasa kaynaklarının önümüzdeki birkaç haftada meydana gelecek gelişmelere ilişkin beklentileri farklılık gösteriyor. Bazıları fiyat trendlerindeki farklılığın süreceğini, diğerleri ise Türkiye’deki aşağı yönlü hareketin uzun vadeli olmayacağını düşünüyor.

Filipinler’e yapılan son Vietnam çıkışlı 5SP kalite kütük bağlantısı 595$/mt CFR seviyesinden bildirilirken, geçtiğimiz hafta karşı teklifler 580-585$/mt CFR aralığında yer alıyordu. Bir tüccarla ASEAN çıkışlı kütük için 590$/mt CFR seviyesinden görüşmeler gerçekleştirildi ancak henüz bağlantı bildirilmedi. Filipinli bir tüccar ülkedeki karşı tekliflerin 630$/mt CFR seviyesindeki fiyatlara kıyasla en yüksek 600$/mt CFR seviyesinde yer aldığını düşünüyor.

Endonezya merkezli Dexin Steel bu haftanın başında 3SP kütük için yeni ihracat tekliflerini geçtiğimiz haftanın sonunda kaydedilen 600$/mt FOB’a kıyasla 620$/mt FOB seviyesine çıkardığını açıkladı. Bazı kaynaklar, Mart sevkiyatlı olmak üzere 600$/mt FOB seviyesinden satış yapabileceklerini düşünse de bu teklif henüz kabul görmedi. Dexin’in tüccarlara 3SP kütük için yaptığı önceki satışlar, geçtiğimiz haftanın başında 565-570$/mt FOB aralığından yapılan satışların ardından 580$/mt FOB seviyesinde duyuldu. SteelOrbis’in edindiği bilgilere göre, üretici yerel piyasada SAE1008 kalite filmaşin için 590-600$/mt FOB aralığından bir bağlantı gerçekleştirdi.

Uzun pazarlıkların ardından Rusya’nın Uzak Doğu limanlarında yer alan üreticiler en az 20.000 mt kütüğü Tayvan’a geçtiğimiz haftanın sonunda 585$/mt CFR’dan sattı. Piyasa kaynakları, satış yapılan kütüğün yüksek vanadyum içerikli olabileceğini, dolayısıyla fiyatın baz kalite kütük referans fiyatının yaklaşık 15$/mt üzerinde olduğunu söyledi. Tatil döneminden önce vanadyum çıkışlı kütük için Rusya’dan Tayvan’a verilen tekliflerin 550$/mt CFR’da yer aldığı göz önünde bulundurulduğunda fiyatların bir önceki seviyelerle kıyaslandığında sertçe arttığı görülüyor. İran çıkışlı düşük fiyatlı tekliflerin bulunamadığı ve ASEAN çıkışlı tekliflerin çok sertçe arttığı düşünüldüğünde Tayvanlı alıcılar açısından Rusya’dan kütük almanın makul olduğu belirtildi. Bir tüccar Endonezya çıkışlı kütük pozisyon kargosu için Tayvan’a önceden 600$/mt CFR’dan teklif vermişti. Rusya çıkışlı yeni teklifler Nisan ayı sevkiyatlı olmak üzere şu an 590$/mt CFR’da yer alıyor. Çin’de ithal kütük için kabul görebilir fiyat seviyesinin 515-520$/mt CFR’a yükselmesine rağmen bu seviye kabul görmedi.

İran çıkışlı kütük için açılan bir ihalenin 540-550$/mt FOB aralığından kapandığı bilgisi teyit edilmedi. İran çıkışlı kütük için Tayland’a 580$/mt CFR’dan teklif verilmesi satıcıların alıcılar açısından kabul görebilir fiyat seviyesini belirlemeye çalıştığı anlamına geliyor olabilir. Haftanın sonuna gelindiğinde İranlı bir diğer üretici 560$/mt FOB’dan karşı teklif aldığını öne sürdü. Ancak yukarıda bahsi geçen bilgiler göz önünde bulundurulduğunda üretici, arz sıkıntısı konusunda spekülasyon yaratarak yüksek tekliflerle alıcılar üzerinde baskı kuruyormuş gibi gözüküyor.

Hint çelik üreticileri ihracat piyasalarına daha yüksek fiyatlardan bazı satışlar yaptı ve yeni ihaleler için hedef fiyatları 600$/mt FOB ve üzerine yükseldi. Ancak bu fiyat kabul görebilir seviyelerin hala çok üzerinde. SteelOrbis’in Hindistan çıkışlı kütük için referans fiyatı geçen hafta kaydedilen 525-540$/mt FOB aralığına kıyasla 550-560$/mt FOB aralığında yer aldı. Piyasa kaynakları, devlete bağlı üreticilerin şu anda toplam 70.000 mt kütük için devam eden ihaleleri bulunurken, özel bir üreticinin 20.000 mt kütüğü 550$/mt FOB seviyesinden sattığını söyledi. Odisha merkezli özel bir üreticinin Singapur merkezli bir ticaret firmasına 560$/mt FOB seviyesinden satış yaptığı duyuldu ve bu da Asya ile Körfez pazarlarında daha yüksek tekliflerin kabul gördüğünü gösteriyor.

Türkiye kütük piyasası önceden özlenen nispeten güçlü toparlanmanın ardından yatay seyretti. Asyalı ve Körfezli tedairkçiler ya tekliflerini geri çekerek ya da Türkiye’de kabul görmeyecek seviyelere yükselyyerek piyasadan çoğunlukla çıktı. Ancak Türk alıcıların çoğu önceden ithal ve yerel kütük stok alımları yaptığı için bu hafta ithal kütüğe olan talep azaldı. Sonuç olarak, özellikle yaptırım listesinde yer alan Rus üreticilerin ürünü için kabul görebilir fiyat seviyesi bu haftanın başında 560-565$/mt CFR aralığında yer aldı ve kaynaklar bir satıcının 10.000 mt için verilen bir karşı teklifi kabul ettiğini söyledi. Ancak haftanın sonuna gelindiğinde Rusya ve Donbass’ta yer alan üreticilerin kütük teklifleri en düşük 570-575$/mt CFR aralığına yükseldi ve büyük bir Rus üretici 590-595$/mt CFR aralığından teklifler Verdi. Rusya çıkışlı kütük tonajlı hemen sevkiyatlı bir kargo için tedarikçinin 590-597$/mt CFR aralığından yaptığı bir önceki bağlantıya kıyasla en yüksek 605$/mt CFR’dan teklif verildi.

Türkiye’de yerel kütük için kabul görebilir fiyat seviyesi yaklaşık 15-20$/mt düşüşle bölgeye bağlı olarak 620-640$/mt fabrika çıkışı aralığında yer almaya başladı. Kardemir bu hafta 20.000 mt’a varan kütüğü 635-640$/mt fabrika çıkışı aralığından satarken, İslenderun’da bir satış 640$/mt fabrika çıkışı ve ardından bir başka satış 620-625$/mt fabrika çıkışı seviyelerinden gerçekleştirildi.

SteelOrbis’in Rusya çıkışlı kütük için referans fiyatı hafta başında kaydedilen 530-560$/mt FOB aralığına kıyasla ortalama 10$/mt artarak 550-560$/mt FOB aralığına yükseldi. Ancak bu aralık Türkiye’de meydana gelen düşüş sebebiyle geçtiğimiz hafta kaydedilen aralığın 5$/mt altında yer almaya devam etti. Haftanın sonuna gelindiğinde çoğunlukla navlun oranlarındaki düşüşe bağlı olarak piyasada toparlanma görülürken, bazı Rus tedarikçilerin önceden çok düşük seviyelerden verdiği tekliflerin geri çekildiği bildirildi. Kaynaklar, 20.000 mt’a varan büyük tonajlı kargolar için Türkiye’ye yaklaşık 20$/mt seviyesinden navlun verildiğini, Rusya’dan yaklaşık 5.000 mt’luk düşük tonajlı kargolar için verilen navlunun şu an 30$/mt’un altında olduğunu söyledi. Karadeniz’den tonaja bağlı olarak önceden verilen navlun ortalama 30-38$/mt seviyesindeydi.

*Yüksek kalite kütük bağlantı fiyatı olan 620$/mt CFR geçtiğimiz hafta sehven referans fiyat aralığının üst sınırı olarak yazılmıştır.