Küresel kütük piyasasına bakış: Mayıs’taki tatiller sonrası yukarı yönlü hareket gelmedi, ticaret sınırlı

Küresel kütük piyasası, Mayıs ayındaki tatillerin ardından, Çin piyasaya biraz olumlu dönse de iyileşme gösteremedi, farklı satış destinasyonlarındaki alıcılar herhangi bir artışa hazır değildi. Ayrıca alıcılar, piyasa göstergelerinin pek güçlü olmadığını görerek karşı tekliflerini düşürdü.

Endonezya çıkışlı resmi kütük teklifleri Haziran sevkiyatlı olmak üzere 510$/mt FOB seviyesinde kaldı. ASEAN çıkışlı kütük fiyatları bu hafta yatay seyretti. Çin’deki olumlu havayı göz önünde bulunduran bölgedeki üreticilerin satış yapma acelesi olmadığı için sınırlı sayıda bağlantı olurken alıcıların beklentileri hurda fiyatlarındaki gevşeme nedeniyle daha olumsuz oldu. Geçen hafta en son 500$/mt FOB’dan “nispeten düşük tonajlı” bağlantı yapıldı. Bu hafta 10.000 mt’luk başka bir bağlantı yine aynı seviyeden yapılarak piyasada istikrar olduğunu gösterdi. Piyasa oyuncuları Malezya çıkışlı kütük için kabul edilebilir seviyenin en fazla 500-505$/mt FOB olabileceğini belirtirken teklif vermeyen Malezyalı üreticilerin gösterge fiyatları 510$/mt FOB ve üzerinde yer alıyor. 

Çin çıkışlı kütük için referans fiyatlar tatil sonrası ilk birkaç gün içinde ortalama 2,5$/mt artış kaydetti ancak vadeli fiyatlarda görülen birkaç günlük düşüşün ardından Perşembe günü kütük fiyatları, Nisan ayı sonunda olduğu gibi 500-510$/mt FOB seviyesine geri geldi. Çin iç piyasasının da yatay seyrettiği ve depo çıkışı fiyatların haftalık 18 RMB/mt artış kaydettiği gözlendi. Bu artışın sebepleri olarak talebin çok fazla iyileşmemesi ve üretimin hala yüksek seyretmesi gösterildi.

Güneydoğu Asya ithal kütük piyasasında, Asya çıkışlı yüksek fırın ya da elektrik ark ocağı üretimli 5SP kalite kütük için tüccarların Filipinler’e verdiği en düşük teklifler 525$/mt CFR seviyesinde kalırken Perşembe günü 523$/mt CFR'dan en az bir teklif verildi ve 530-535$/mt CFR bandında yer alan en yüksek teklifler kabul edilebilir bulunmadı. Malezya çıkışlı indüksiyon fırını üretimli kütük için en düşük teklif 520$/mt CFR’dan duyulurken aynı malzeme için Vietnam’dan verilen teklif 525$/mt CFR’da kaydedildi. Alıcılar indirim talep ederken Manila merkezli alıcıların karşı teklifleri 515$/mt CFR’a indi.

Türkiye’de Endonezya ve Malezya gibi ülkelerden verilen Asya çıkışlı kütük fiyatları Haziran sevkiyatlı olmak üzere 545-555$/mt CFR bandında yer alırken bu teklifler alıcılar tarafından kabul edilebilir bulunmadı. Kabul edilebilir seviyenin en fazla 530-535$/mt CFR’da olduğu düşünülüyor. Tedarikçiler henüz fiyatları bu kadar düşürebilecek durumda değil. Bu nedenle büyük ölçekli üreticiler hurda alımlarına yönelirken sınırlı sayıda üretici yaptırımlar nedeniyle uygun fiyatlardan büyük tonajlı alım yapabilecekleri tek rota olan Rusya’dan alım yaptı. Yaklaşık 30.000 mt kütük 516$/mt CFR Marmara Bölgesi seviyesinden el değiştirdi. Daha küçük ölçekli alıcılar ise düzenli alımlarını yaparak Rusya çıkışlı 20.000 mt kütük için 525$/mt CFR ve 528-529$/mt CFR Karabük seviyelerinden bağlantı yapmayı tercih etti. Rusya ve Donbass merkezli diğer tedarikçiler 525-530$/mt CFR’dan satış yapmayı hedeflerken Türkiye’den en fazla 515-520$/mt CFR’dan karşı teklif gelebileceği düşünülüyor. SteelOrbis’in Rusya çıkışlı kütük için referans fiyatı haftalık 5$/mt düşüşle 495-500$/mt FOB seviyesine geriledi. Türkiye iç piyasasında ise en düşük seviyelerin İzmir’de 550-555$/mt fabrika çıkışı seviyesinden verilen teklifler olduğu ve bu tekliflerin bir üreticinin yeni üretilmiş kütük kargoları için olabileceği belirtildi. İskenderun’da haftalık 5-10$/mt düşüşle 560$/mt fabrika çıkışı seviyesinden küçük tonajlı satışlar yapıldı.

Karadeniz’deki kütük satıcıları son zamanlarda Türkiye’ye kıyasla daha yüksek seviyelerden ödeme yapan Mısır’a satış yapmaya yoğunlaştı. Geçen hafta Ukrayna çıkışlı en fazla 30.000 mt kütük 555$/mt CFR’dan satılırken kabul edilebilir seviye yaklaşık 545-555$/mt CFR bandında kaydedildi. Ancak kaynaklar Mısır piyasasında bir süredir hızlı seyreden ithal alımların yavaşlayacağını düşünüyor.

İran’da çelik üreticileri bu hafta büyük tonajlı ihracat ihalesi kapatmadı. Yalnızca 478$/mt FOB’dan bir bağlantı yapıldığı duyulsa da bu bilgi henüz teyit edilmedi. Öte yandan tüccarlar Ürdün ve Pakistan’a sırasıyla 495$/mt CFR ve en fazla 460$/mt CFR’dan teklif verdi. Bazı kütük alıcıları elektrik ark ocağı üretimli kütük için 440$/mt FOB’dan karşı teklif verirken indüksiyon fırını üretimli kütük için 420-440$/mt FOB Bandar Abbas bandından teklif verildi. Öte yandan bir üretici iç piyasaya 20.000 mt kütüğü 24.100 IRR/kg’dan satarken başka bir 20.000 mt’luk kargo da 24.300 IRR/kg’dan el değiştirdi. 12.000 mt’luk kütüğün ise 22.500 IRR/kg’dan alındığı duyuldu. İç piyasada satışların canlanmasının temel nedeni, üreticilerin dolar bazlı ihracat gelirlerini 1$ = 61.000 IRR seviyesinde yer alan gerçek kura kıyasla 1$ = 40.000 IRR seviyesinden satmalarını zorunlu kılan düzenleme oldu. Bu düzenleme, katı bir şekilde uygulandığı durumda İran’ın ihracat piyasasını olumsuz etkileyebilir.

Hindistan çıkışlı kütük teklifleri, çoğunlukla beklentilerin iyileşmesi ve en az bir bağlantı yapıldığına dair haberlere bağlı olarak haftalık 10-15$/mt artışla 510-515$/mt FOB seviyesine çıktı. Hatta bazı üreticilerin hedef fiyatlarının 520-530$/mt FOB olduğu öğrenildi. Kaynaklar, geçtiğimiz bir haftalık süre içerisinde büyük ölçekli birçok üreticinin dış piyasalara teklifler verdiğini ve hem spot satışlar hem de ihaleler olmak üzere toplam yaklaşık 100.000-150.000 mt birinci kalite kütüğün satışa çıkarıldığını ifade etti. Bu satışlar arasında devlete bağlı bir üreticinin, toplam 60.000 mt kütük için art arta iki ihracat ihalesi açtığı ve ihalelerin 14 Mayıs tarihinde sona ereceği belirtildi. Özel bir üreticinin 30.000 mt kütüğü 510$/mt FOB’dan sattığına dair bir duyum alınsa da bu bilgi teyit edilmedi. Ancak yine de geçtiğimiz hafta karşı tekliflerin en yüksek 505$/mt FOB’da yer aldığı düşünüldüğünde, fiyatlarda toparlanma olduğu ifade edildi.

* - son bağlantı fiyatları