Küresel kütük piyasasına bakış: Fiyatlardaki yükseliş sona eriyor ancak trend henüz tersine dönmedi

Küresel kütük piyasasındaki yükseliş hurda fiyatlarının istikrarlı olması, Çin’de görülen yavaşlama ve temkinli alımlar nedeniyle bu hafta hafifledi. Ancak hala iyimser olan bazı satıcıların mevcut gelişmeleri yalnızca düzeltme olarak değerlendirmesi nedeniyle yükseliş trendinin tersine döndüğünü söylemek için henüz çok erken.

ASEAN çıkışlı kütük bağlantı fiyatları tüccarların pozisyon kargosu alması nedeniyle son zamanlarda yükselmeye devam etti ancak ASEAN merkezli üreticilerin geçtiğimiz hafta Cuma günü açıkladıkları son fiyat seviyelerine henüz ulaşılamadı. Üreticilerin son fiyatları Çin’de vadeli çelik fiyatlarında kaydedilen son düşüşlerin ardından Asya’da kabul gören fiyatlardan oldukça yüksek seviyelerde yer alıyor. Endonezya çıkışlı kütük teklifleri geçtiğimiz Cuma günü kaydedilen 10$/mt artışın ardından bu hafta 535$/mt FOB seviyesinde kaldı. Ayrıca Latin Amerika ve Afrika’ya satış yapmaya hazırlanan tüccarların 525$/mt FOB’dan bağlantı gerçekleştirdiği ifade ediliyor. Endonezyalı üreticinin iç piyasaya 535$/mt FOB seviyesinden satış yaptığı söylense de bu bilgi henüz teyit edilemedi.

Haftanın başında SteelOrbis’in Çin çıkışlı 3SP kalite kütük için referans fiyatı haftalık 5-10$/mt artışla 535-540$/mt FOB aralığında yer alıyordu ancak daha sonra fiyat 530-540$/mt FOB aralığında yer almaya başladı. Bazı kaynaklar 525$/mt FOB seviyesinin kabul gördüğünü belirtti. Yakın zamanda Merkezi Ekonomi Konseyi toplantısının sonucunda gelen ve hayal kırıklığı yaratan haberler nedeniyle Çarşamba gününden bu yana Çin’de vadeli ve spot fiyatlarda görülen ani düşüşün ardından Çin kütük piyasasındaki beklentiler zayıfladı. Ayrıca havanın soğuması da beklentileri olumsuz etkiledi.

SteeOrbis’in Güneydoğu Asya’da ithal kütük (3SP ve 5SP) için referans fiyatları geçen haftaki 530$/mt CFR seviyesine kıyasla 523-530$/mt CFR aralığında yer almaya başladı. Bu haftanın başında bir tüccarın Endonezya’dan Filipinler’e 5SP kalite kütük satışını 530$/mt CFR seviyesinden yaptığı duyuldu. Bu fiyat geçen haftaki satış fiyatıyla benzer. Ayrıca elektrik ark ocağı/bazik oksijen fırını üretimi 5SP kalite kütük için de tekliflerin yatay seyrederek 535-540$/mt CFR bandında olduğu ifade ediliyor. Filipinler’de fazla talep görmeyen Endonezya çıkışlı 3SP kalite kütük 525$/mt CFR Manila seviyesinden altından satıldı. Malezya’dan 5SP kalite indüksiyon fırını üretimli kütük için verilen son teklifler 523$/mt CFR seviyesinden bildirildi. Son bağlantıların çoğu genellikle ASEAN’lı çelik üreticilerinden fiyatlar 510-515$/mt FOB aralığındayken kütük pozisyonları almış olan tüccarlar tarafından gerçekleştirildi.

Rus tedarikçiler, İran’da kütük bulunurluğu düşük olduğu için daha ucuz bir alternatif olmaması nedeniyle Asya’ya yüksek fiyatlardan satış yaptı. Rusya’nın Uzak Doğu kıyıları çıkışlı son kütük bağlantıları geçtiğimiz hafta kaydedilen tekliflere kıyasla 5$/mt artışla ve iki hafta önce 510$/mt CFR’dan yapılan bir bağlantının çok üzerinde yer alarak Şubat-Mart başı sevkiyatlı olmak üzere 520-525$/mt CFR bandından gerçekleştirildi. Rusya’nın Uzak Doğu bölgesinde yer alan başka bir üretici ise Filipinler’e satış yapmaya çalışıyor.

Küresel yarı mamul fiyatlarındaki yükselişin azalmaya başladığına yönelik beklentilere rağmen İran’dan dış piyasalara verilen kütük teklifleri son ihalede artış gösterdi. Çin’deki gelişmeler Asya’daki beklentileri etkilerken, kütük satışlarını tamamlayan üreticiler fiyatlarını yükseltmiş olsa da trend yine de olumsuz yönde hareket edebilir. Türkiye’de ithal hurda bağlantı fiyatlarındaki artış aktif alımların ardından durdu ve ihtiyaç duyulan son kargolara yönelik karşı teklifler düşüş gösterdi. Ancak İranlı bir üretici 480$/mt FOB’dan 30.000 mt kütük satarken İran’dan iki hafta önce gerçekleştirilen bağlantılar 464-472$/mt FOB bandından bildirilmişti. Kış koşullarından kaynaklanan ve sanayi sektörüne yönelik enerji tedarikinde görülebilecek sorunlar nedeniyle artan yerel kütük fiyatları, bağlantı fiyatlarındaki söz konusu yükselişin başlıca nedeni olarak değerlendiriliyor. İran’dan Körfez ülkelerine verilen son kütük teklifleri 490-500$/mt CFR aralığında yer alırken, Asya’da İran çıkışlı kütük için gösterge teklifler 520$/mt CFR’a varan seviyelerden bildiriliyor.

Türkiye’de yerel kütük fiyatları yüksek seyrediyor ve bu hafta bazı teklifler alıcılar tarafından kabul gördü. Mevcut fiyatlar ülkede uzun mamule yönelik kabul edilebilir seviyelere paralel olmasa da özellikle Karabük’te yerel kütük stok alımı ihtiyacı vardı. Kardemir kaliteye bağlı olarak 580-590$/mt fabrika çıkışı aralığından 35.000 mt kütük satışı gerçekleştirdi. Söz konusu aralık üreticinin bir hafta önce kaydedilen fiyatına kıyasla 21$/mt artış gösterdi. İskenderun’da 592$/mt fabrika çıkışı seviyesinden küçük tonajlı bağlantı gerçekleştirilirken, geçtiğimiz hafta fiyatlar 590$/mt fabrika çıkışından duyulmuştu. İzmir ve İskenderun’da kütük fiyatlarının 600$/mt fabrika çıkışı seviyesine ulaşması bekleniyor ancak bu fiyat yerel alıcılar tarafından kabul görmeyebilir.

İthalat segmentine bakıldığında, Karabük’teki alıcılar Rusya çıkışlı toplam 20.000 mt kütüğü Ocak ayının başı teslimatlı olmak üzere 538$/mt CFR’dan 545$/mt CFR’a varan seviyelerden satın aldı. Geçtiğimiz hafta Rusya ve Donbass’tan gerçekleştirilen bağlantılar 530-535$/mt CFR aralığında yer alıyordu. Yeni teklifler 540-545$/mt CFR’dan bildirilirken, aralığın üst sınırı mevcut satış döneminde kabul edilmeyecek gibi görünüyor. İthal hurda fiyatlarındaki yükseliş yavaşladı ve yakın zamanda sona erebilir. Bu nedenle alıcıların kütüğe yönelik karşı teklifleri de düşüş gösterdi. Kardemir’in satışlarının ardından bazı haddecilerin ithal kütük için fiyat fikirlerinin 530$/mt CFR’ın üzerine çıkmadığı bildirildi. SteelOrbis’in Rusya çıkışlı kütük için referans fiyatı daha önce kaydedilen 515-520$/mt FOB’a kıyasla 512-515$/mt FOB aralığında yer alıyor. Türkiye’nin yanı sıra Mısır’a verilen Rusya çıkışlı teklifler 550-555$/mt CFR aralığından bildirildi ve yeni bağlantı duyulmadı.

Türk üreticiler ithalat için Rusya dışındaki ülkelere yöneldi. Başlangıçta 560$/mt CFR seviyesinde yer alan tekliflere kıyasla Cezayir’den Ocak ayının ilk yarısında sevkiyatı yapılmak üzere 555$/mt CFR seviyesinin biraz üzerinden 10.000 mt’luk bir pozisyon kargosu alındı. Buna ek olarak kaynaklara göre Suudi Arabistan’dan İzmir’e yaklaşık 20.000-25.000 mt kütük 560$/mt CFR’ın hafifçe altından satıldı. Bu satış aynı bölgedeki bir Türk yassı mamul üreticisine daha önceden gerçekleştirilen slab bağlantısına ek olarak yapıldı. Şimdilik ülkede tonaja bağlı olarak 570-580$/mt CFR’dan bildirilen Asya çıkışlı kütük teklifleri en yüksek seviyede yer alırken, alıcılar yakın zamanda 560$/mt CFR’ın mümkün olabileceğini düşünüyor.

SteelOrbis’in Hindistan çıkışlı kütük için referans fiyatı bir hafta önce kaydedilen 515-520$/mt FOB’a kıyasla 522-528$/mt FOB aralığında yer alıyor. Ancak 540-550$/mt FOB’dan da birçok teklif duyuldu. Kaynaklar devlete bağlı üreticinin son ihalede aldığı en yüksek karşı teklifin 528$/mt FOB seviyesinde yer aldığını bildirdi. Geçtiğimiz hafta fiyatlar 518$/mt FOB seviyesinde yer alıyordu. Odisha merkezli entegre bir üretici Asya’ya 522$/mt FOB’dan satış yaptı. Ülkedeki yerel kütük fiyatları da 400-500 INR/mt (5-6$/mt) artış gösterdi.

*en son bağlantı fiyatı