Küresel kütük piyasasına bakış: Çin’deki düşüş sürerken diğer tedarikçiler fiyat yükselttiği için görünüm belirsiz

Bu hafta küresel kütük piyasasında genel görünüm ve fiyatlar farklı seyirler izledi. Çin’de vadeli fiyatların düşmesi sebebiyle fiyatlar bir miktar zayıflarken, bazı Asyalı üreticiler satış baskısı altında olmamalarının desteğiyle fiyat yükseltti. Asya’da en cazip ithal kütük teklifleri İran’dan verildi fakat bölgedeki tedarikçiler dış piyasalara satış yapmakta zorlandı. Öte yandan MENA bölgesinde kütük alımları Ramazan ayının devam etmesi nedeniyle yavaşlarken, Türkiye’de inşaat demiri satışlarının gidişatına yönelik belirsizlikten dolayı alıcılar yüksek tonajlı kütük bağlantılarına temkinli yaklaştı. 

Çin kütük piyasasının görünümü vadeli fiyatlardaki düşüşün ardından kötüye gitti ama bazı tedarikçiler fiyatlardaki düşüşe direnç göstermeye çalıştı. Haftanın sonunda Çin çıkışlı kütük fiyatları önceki hafta görülen 435-440$/mt FOB bandına kıyasla 425-435$/mt FOB aralığına geriledi. Bazı tüccarlar 430-435$/mt FOB bandının kabul görebilir olduğunu belirirken, piyasa kaynaklarına göre bu hafta söz konusu fiyat aralığının üst sınırından bir bağlantı gerçekleşti. Kaynaklar, bu hafta Türkiye ve Suudi Arabistan’a sırasıyla 465$/mt CFR ve 470-472$/mt CFR seviyelerinden iki satış yapıldığını aktardı ama bu bağlantılar henüz doğrulanmadı. Türkiye’de bu hafta Çin çıkışlı kütük için gerçek fiyat seviyeleri 476-485$/mt CFR aralığında yer alırken, Suudi Arabistan’da verilen teklifler 473$/mt CFR seviyesinde kaydedildi ve bölgedeki üç büyük ithalatçının ikisi yukarıda belirtilen bağlantıyı reddetti. 

Başta Endonezya’dan olmak üzere diğer Asyalı tedarikçilerden verilen kütük teklifleri, şimdilik satışlarını artırmaya yönelik baskı altında olmamaları sayesinde 10$/mt artarak 455$/mt FOB seviyesine yükseldi. Bu hafta Türkiye ve Kuzey Afrika’da Endonezya çıkışlı kütük için gösterge fiyat seviyeleri 485-488$/mt CFR aralığında yer aldı ama bu aralık kabul görebilir olarak değerlendirilmedi. 

Güneydoğu Asya ithal kütük piyasasında bu hafta ticaret orta seviyelerde kaldı ve alıcılar ise en cazip fiyatları aramaya devam etti. Sonuç olarak İran menşeli teklifler dikkat çekti ve Endonezya’ya 35.000 mt kütük 447$/mt CFR seviyesinden satıldı. Çin çıkışlı 3SP kalite kütük teklifleri, Endonezya ve Tayland’a 450-455$/mt CFR aralığından verilirken, 5SP kalite için fiyatlar bunun 2$/mt üzerinde seyretti. Filipinler’de ise aynı kütük kaliteleri için Çin’den verilen teklifler sırasıyla 455$/mt CFR ve 460-461$/mt CFR aralığında yer aldı, alıcılar ise bu seviyelerin 5-10$/mt altından karşı teklif verdi. Bu hafta Rusya’dan Güneydoğu Asya piyasasına kabul görebilir bir fiyat teklifi duyulmadı. Mart ayının başında Tayvan’a 448-450$/mt CFR aralığından satışlar gerçekleşmişti. SteelOrbis’in Güneydoğu Asya’da ithal kütük için referans fiyatı, yaptırıma tabi İran ve Rusya çıkışlı teklifler hariç tutulduğu için, 3SP ve 5SP kalitede 450-455$/mt CFR aralığında yer almaya devam etti. 

Türkiye yerel piyasasında kütük fiyatları İzmir’de 525-530$/mt fabrika çıkışı, İskenderun’da ise 530-535$/mt farika çıkışı bandında yer aldı ve hafif indirimlerin mümkün olduğu belirtildi. Marmara’da bir üretici 515$/mt FOB veya yaklaşık 525$/mt CFR İzmir seviyesinden teklif verdi. Piyasa, Kardemir’in önümüzdeki haftalarda yeni kütük satışlarını daha yüksek fiyatlardan açmasını bekliyor. 

İthalat segmentinde, yabancı tedarikçilerden verilen çoğu teklif Türk çelik üreticilerinin kendi üretim maliyetlerine kıyasla kabul görebilir seviyelerde, yaklaşık 535$/mt CFR civarında, olsa da alımlar orta seviyelerde yer alıyor. Hurda fiyatlarının yüksek olmasına rağmen kütük alımlarının yavaş olmasında özellikle şu sıralar ülkedeki politik gerilim sebebiyle yerel uzun mamul talebinin zayıf seyretmesi rol oynuyor. Çin’den verilen teklifler genelde 480-485$/mt CFR aralığından duyuldu ama tüccarlardan birinin 476$/mt CFR seviyesinden teklif verdiği ifade edildi. Endonezya ve Malezya’dan verilen teklifler ise sırasıyla 485-488$/mt CFR bandında ve 495$/mt CFR seviyesinde yer aldı, bu hafta bağlantı duyulmadı. 

Rus kütük ihracatçıları Türkiye’ye verdikleri teklifleri 470$/mt CFR (450$/mt FOB) seviyesinin üzerine çıkarmaya çalışırken, bazı tedarikçilerin Mayıs ayı-Haziran başı sevkiyatlı siparişler için 455$/mt FOB seviyesinin altından bağlantı yapmayı düşünmedikleri ifade ediliyor. Öte yandan dalgalı seyreden döviz kuru ve demir yolu taşımacılığından yaşanan sorunlar Rusya’nın ihracat faaliyetlerini olumsuz etkilemeye devam ediyor. Ayrıca Rusya ve Donbass’tan verilen fiyatlar, Çin çıkışlı tekliflerden ve yerel üretici Kardemir’in fiyatlarından etkileniyor. SteelOrbis’in Rusya çıkışlı kütük için referans fiyatları geçen haftanın sonuna kıyasla 5$/mt artışla 450$/mt FOB Karadeniz seviyesinde yer alıyor. 

İran’ın dış piyasalara yaptığı kütük satışları ülkede ve çoğu satış pazarlarındaki tatil sebebiyle bu hafta durgun seyretti. Bir üreticinin 30.000 mt kütük için açtığı ihracat ihalesini 422$/mt FOB’dan kapattığı öğrenildi ve bu fiyat nispeten yüksek olarak değerlendirildi. İran çıkışlı kütük için genel kabul görebilir fiyatların 415-425$/mt FOB aralığında yer aldığı tahmin ediliyor. Birleşik Arap Emirlikleri’ne (BAE) verilen teklifler 445-455$/mt CFR, Asya’ya verilen teklifler ise 445-450$/mt CFR bandında yer alırken, herhangi bir bağlantı duyulmadı. 

Hindistan çıkışlı kütük fiyatları, piyasada daha yüksek fiyatlardan bazı bağlantılar olduğuna dair söylentilerin etkisiyle, geçtiğimiz hafta kaydedilen 420-425$/mt FOB’a kıyasla 420-440$/mt FOB seviyesine yükseldi. Kaynaklara göre 30.000 mt’luk nispeten büyük tonajlı bir bağlantı 440-445$/mt FOB’dan yapıldı ancak bu bilgi henüz tam olarak teyit edilmedi. Hint bir piyasa kaynağı, “Fiyatların dibi gördüğü varsayıldığında bile 450$/mt FOB’a ulaştığı söylentileri pek makul değil ve böylesi bir toparlanma çok hızlı,” dedi. Mumbai’de kütük bağlantı fiyatları 200 INR/mt (2$/mt) düşüşle 42.700 INR/mt (493$/mt) seviyesine inerken, Raipur’da 350 INR/mt (4$/mt) artışla 40.350 INR/mt (466$/mt) seviyesine çıktı.